jueves, 29 de noviembre de 2012

TENDENCIAS MUNDIALES DEL COMERCIO INTERNACIONAL - PARTE I

POR: MIGUEL RAMIREZ PINEDA (*).

Las tendencias mundiales del siglo XXI que giran en torno de la globalización, cada día se hacen más evidentes, y principalmente, permiten auscultar el escenario, para estar totalmente preparados a la pro-actividad.

Dentro de los principales factores estratégicos actuales tenemos:

  • Cambio de Industrias de Mano de Obra intensiva por Capital Intensivo (primer mundo) En los países en vías de desarrollo como el Perú, las empresas vinculadas a los principales rubros tradicionales, tienen este tipo de plataformas empresariales. En la gran empresa exportadora, si bien es cierto no existe un desarrollo de robótica ni de sistema de nano-tecnología,  las maquinarias importadas han permitido tener niveles de productividad aceptables en el contexto internacional. Las maquinarias utilizadas en la agroindustria, confecciones (mercerización), metal-mecánica, tienen esta tendencia mundial.

  • .Cambio de empresas multinacionales en sus Planes de Marketing (multi-locales). Actualmente en la región latinoamericana, y en menor grado en el Perú,  dicha tendencia se puede observar notoriamente. En la práctica las empresas globales son muy pocas, ya que muchas de ellas tienen sus planes de marketing con un porcentaje mayoritario en sus países de origen. También se observan concentraciones de mercados. Normalmente la región latinoamericana en muchas industrias representa en términos generales porcentajes que no superan el 10%, y por ende, muchas políticas globales son inaplicables, y necesariamente tienen que ser adaptadas al mercado local (Franquicias de comida rápida, hardware, ropa deportiva, entre otras). HP y  NIKE, son los más claros ejemplos de este enfoque.

  • Sistemas basados en costos operativos variables. Actualmente con la rentabilidad de los formatos de OUTSOURCING (tercerización), del DOWNSIZING (re-direccionamiento) y el BENCHMARKING (adaptación del conocimiento del negocio de una empresa exitosa en otra no exitosa-también llamado como referente)  a nivel mundial,  el mundo se ha vuelto más dinámico, y apunta a tener alta productividad basada en resultados concretos de gestión. Las grandes empresas que antes tenían grandes unidades de negocios, por costos, y por descentralización de actividades, están dejando sus formatos matrices para proyectarse en escenarios que tengan costos muchísimo más ágiles. NIKE por ejemplo es una multinacional, que investiga y diseña en el Estado de Oregón, USA, en donde está su centro de operaciones. Produce en China y demás países de Asia, y en menor medida en otros países como Argentina, Realiza gestión de logística vía subcontratación, y las ventas internacionales a través de importadores autorizados en cada país. Lo que actualmente ellos manejan corporativamente es el Área de Investigación y Desarrollo y Marketing. El resto está totalmente subcontratado.


  • Dominio absoluto de la industria electrónica. Antiguamente la siderúrgica era la “ VEDETTE “ del mundo industrial. Actualmente la microelectrónica digital, en la cual descansa las telecomunicaciones, la INTERNET y el procesamiento telemático a nivel mundial, han originado toda una revolución y concretamente basada en lanzamientos cada 60 días de muchísimas categorías de productos como Línea Blanca, Marrón, Electro-menor, Telefonía Móvil o Celular, Computación e Informática, Sistemas de producción de nano-tecnología, industria automovilística . También son muy marcadas actualmente en muchísimas industrias tanto de productos tradicionales como no tradicionales, sistemas productivos basados en dicho enfoque.




  • Redimensionamiento de las empresas y de las unidades de negocios. Las Alianzas estratégicas, y la bifurcación de las mismas, están contribuyendo significativamente a la generación de organización más virtuales qué físicas, pero que tienen en muchísimos casos, mejores efectos que con las anteriores unidades físicas.


  • El auge del mundo financiero sobre el económico del contexto global. A nivel mundial, el formato económico, que era el que dominaba al mundo entero hasta hace 50 años, ha quedado relegado, al mundo de las finanzas internacionales. Los créditos de inmuebles, las operaciones de FORFAITING, LEASING, FACTORING, los créditos de consumo, las tarjetas de crédito internacionales,  los medios de pagos internacionales, son los más claros ejemplos de dicha tendencia mundial. Sólo basta con observar  la actual estructura comercial de la región y de nuestro país, para darnos cuenta cómo gira el mundo en la actualidad. Y en el Comercio Internacional, las operaciones de Cartas de Crédito Stand By, así como las otras conocidas, son también ejemplos concretos de que cada día se necesita de las finanzas para articular operaciones concretas a nivel mundial.

  • Sistemas empresariales basados en la era de la velocidad. El nuevo paradigma del siglo XXI, gira en torno del siguiente formato:

    • Datos.
    • Información.
    • Conocimiento.
    • Velocidad.
    • Oportunidad.
    • Resultado.
    • Éxito.

Ya no basta con aplicar los criterios de calidad total, de mejoramiento continuo de procesos, de costos ABC, y otras grandes teorías provenientes de Japón y de U.S.A. El conocimiento con la revolución de INTERNET, se ha hecho más cercana y de mayor amplitud en toda la humanidad.

Pero ahora el nuevo reto de todos nosotros es saber cómo aplicamos concretamente dichos paradigmas a nuestras vidas y en lo comercial, cómo le sacamos el máximo provecho a dicho reto.




  • Auge de los servicios en el mundo. Actualmente el comercio mundial para el año 2012, se configura bajo la  siguiente estructura:

ACTIVIDAD
U.S.$  BIENES
(bs)
U.S.$ SERVICIOS
(ss)
EXPORT-FOB (bs)
17.855.72
4,096.00
IMPORT-CIF(ss)
18,137.35
3,708.00
TOTAL
35,993.07
7,804.00
TOTAL GENERAL US$ BILLONES

43,797.07

El actual porcentaje, es del 21.68% respecto al total de Bienes, y frente al total del Comercio Mundial, representa actualmente el 17.81% respectivamente.

Y dicha tendencia piensa incrementarse día a día. U.S.A. es el más claro ejemplo de ello, al tener 80% de su actual PBI dedicado al Area de servicios. La misma tendencia se observa en los demás países del primer, segundo y tercer mundo.

  • Auge de las telecomunicaciones y la INTERNET. Este rubro principalmente explica gran parte del éxito del rubro a nivel mundial. Cabe recordar que U.S.A., el referente mundial, para el mundo occidental, tiene el 80% de su PBI, en servicios.

  • Desarrollo de modelos empresariales basados en :
1.    Conglomerados (Grandes grupos empresariales concentrados).
2.    Diversificación (a la vez que se concentran se diversifican en múltiples actividades, para tener hegemonía en su radio de acción).
3.    Sinergia (muchas de ellas se fusionan con otros grupos mediante alianzas estratégicas).
4.    Convergencia (cuando dichas fusiones se hacen sólidas en actividades reales y concretas que coadyuvan en nuevas organizaciones reales y no virtuales).

Esta es la realidad monopólica de todo Latinoamérica de la que Perú no se escapa. Ahora con los capitales extranjeros, aliados de los capitales peruanos, han hecho más evidente dicha brecha. Ello también se percibe claramente en el mundo tanto de la Exportación (tanto tradicional como no tradicional) como de la importación en nuestro país. Los casos en la Agroindustria, Banca, Aeronavegación Comercial, Navieras, Seguros, Tiendas por Departamentos, Franquicias, entre otros son los más claros ejemplos de ello.




“ La velocidad en adquirir y acumular datos, procesarla en información y convertirla en conocimientos , brinda las oportunidades para alcanzar el éxito en el mundo del siglo XXI “.


Continuará……………………….

(*) ASESOR-CONSULTOR DE NEGOCIOS INTERNACIONALES DE: MUNDO MYPE y del INSTITUTO PERUANO DE EXPORTADORES.

miércoles, 28 de noviembre de 2012

THE PURSUIT OF KNOWLEDGE

By Javier A. Tassara Cortez
Professor of Foreign Trade-IDAT
 
Buenos días chicos de mí querida institución de IDAT. En esta oportunidad aquí apoyando en  el blog de mi estimado y gran amigo Esteban, para darles algunos alcances sobre cuán importante es aprender un segundo idioma que nos permita aprovechar mejor las nuevas oportunidades comerciales.
Siempre van a existir muchas preguntas y temores en ustedes, como si me presento a una entrevista de negocios y me hablan en inglés ¿Qué hago? ¿Qué términos me preguntarán? ¿Estoy preparado? ¿Me entenderán? ¿Me presentaré o no? Entre otras cosas más. Y puedo perder la oportunidad más grande de mi vida.
Pues déjenme darles alguna información de cómo andamos aquí. Sabemos que el Perú firmó algunos tratados de libre comercio con Singapur y Canadá, los cuales se suman al TLC con EE.UU. Eso significa negociaciones directas con más empresas extranjeras y un contacto mucho más directo con altos ejecutivos que solo se pueden comunicar en inglés. El aprendizaje de un idioma adicional, por lo tanto, es relevante.
Para mucha gente experimentada que esta en este fabuloso mundo de los negocios internacionales como son  mis amigos de Comercio Exterior en IDAT Oscar Espinal, Esteban Huaynate, Kike Espinoza, Verónica Godoy, Janet Linares, Luis Silva entre otros, coincidimos que el dominio de un nuevo idioma abre inmensas  posibilidades comerciales. “Significa ingresar con total confianza a escenarios en los que se definen grandes transacciones. En el caso del inglés, diríamos que es el idioma comercial por excelencia, aunque tampoco se queda atrás el  francés o alemán”.
En cuanto al idioma Chino se afirma que: “Es un mercado de más del mil 300 millones de consumidores y que el aprender su idioma generará grande posibilidades de exportación y, en ese sentido, los institutos de idiomas tienen un gran reto”.
En cuanto a la educación en los colegios, a los educandos se les debería enseñar cursos tales como cultura exportadora y emprendedurismo, los cuales se complementarían con una enseñanza intensiva de inglés. “La coyuntura peruana avizora que el comercio exterior traerá consigo la creación de mas empresas que deberán tener empleados que, necesariamente, sepan no solo el castellano.
Mejorar la calidad de la educación en el Perú implica mejorar la capacidad de investigación científica y tecnológica, a fin de estar situados en la misma línea de países que crecen notablemente. Y ello pasa, en gran medida, por el aprendizaje de un segundo Idioma.
En conclusión, el Perú requiere más que nunca, de profesionales y técnicos en todas las áreas, para seguir creciendo de manera segura y sostenida en los negocios.

jueves, 8 de noviembre de 2012

DURANTE PACK EXPO CHICAGO SE PRESENTA, PLASTICO DE ALGAS

DORDAN, empresa norteamericana, mostró durante la pasada feria PackExpo sus envases termoformados desarrollados con ALGIX plástico obtenido de algas.

Dordan Manufacturing Company Inc. Presentó por primera vez  su termoformado hecho con ALGIX plástico de algas en su tercera Bio demostración  de plasticos realizada  en su espacio de Pack Expo E-8005. Su materia prima se compone de hasta 70% de biomasa acuática obtenida a partir de nitrógeno y rica en fósforo de aguas residuales que se mezclan con varias concentraciones de PE, PP, EVA, PLA, TPS, etc PHA, este bioresina es única, ya que permite a las industrias (textil, la agricultura, la acuicultura, municipal, etc) la oportunidad de obtener producto desde desechos, a través de la bioremediación utilizando algas y macrofitas acuáticas, que capturan energía solar y la fotosíntesis convierte los nutrientes de estas aguas residuales en biomasa que puede ser utilizado como materia prima para las formulaciones de compuestos para hacer bioplásticos. Con la inversión adecuada para lograr economías de escala, este material puede ser una opción viable para aquellos que buscan una resina de costo competitivo, de base biológica, y termoformable.

ALGIX se mostró por primera vez en Pack Expo 2011, y su resina Bio N fue muy publicitada,  esta, a su vez consta de varias resinas biobasadas, biodegradables y compostables con especificaciones asociadas y perfiles ambientales. Ryan Hunt, Director de I + D en ALGIX, publicó “El cultivo de microalgas en aguas residuales para aplicaciones de los biocombustibles” en 2010 y ” Materiales Poliméricos sostenibles Bio-derivados y mezclas termoplásticos hechos de algas macrófitas acuáticas como lenteja de agua” en 2012. Esto ha sido testimonio de la preocupación innovadora en bioingeniería de la biomasa acuática. Después de varios meses de investigación y desarrollo, Dordan ha logrado exitosamente, un material para  termoformado a partir de  plástico obtenido de algas, lo que demuestra la versatilidad de la bioresina y sus aplicaciones.

ALGIX se encuentra en Georgia, donde más de 150 cultivos, producen millones de galones de aguas residuales ricas en nutrientes. Las investigaciones realizadas en la Universidad de Georgia, donde el Sr. Hunt es un ex-alumnos, ha demostrado altas tasas de crecimiento de diversas cepas de algas y han aislado cepas de microalgas que realizan un mayor desarrollo. ALGIX está en conversaciones con las empresas allí ubicadas, para aumentar la producción de biomasa y espera que se incremente la comercialización de esta nueva tecnología.

EL Presidente Y CEO de DORDAN  Daniel Slavin explica: “Hasta la fecha, hay pocas bioresinas” que hayan cumplido con los requisitos económicos y el rendimiento que necesitan  nuestros clientes. Estamos muy entusiasmados con el potencial de ALGIX de el plástico de algas, ya que utiliza residuos industriales, a diferencia de los subproductos agrícolas, como materia prima y, en consecuencia, el debate sobre el uso de tierras agrícolas para producir los componentes necesarios para sintetizar los PLA y PHA del mundo no es aplicable ya que esta tecnología literalmente convierte los residuos de biomasa “.

Acerca Dordan Manufacturing Co. Inc. 
Constituida en 1962, Dordan es un proveedor basado en Midwestern, que diseña soluciones de envasado termoformado como clamshell, Blister, bandejas y componentes para una variedad de industrias. Para obtener más información, visite www.Dordan.com.

Acerca ALGIX, LLC

ALGIX se ha asociado con la Universidad de Georgia y Kimberly-Clark para comercializar el cultivo de la biomasa acuática, como algas, como materia prima para la conversión de bioplásticos. ALGIX se enfoca a operaciones agrícolas e industriales, tales como explotaciones ganaderas y aguas residuales; instalaciones de tratamiento, como una fuente de nutrientes de bajo costo para el cultivo de biomasa de alta productividad acuática. Además, Algix está desarrollando formulaciones personalizadas de bioplásticso para aplicaciones industriales, comerciales y minoristas.

Articulo publicado en ENVAPACK (REVISTA ONLINE DE ENVASES Y EMBALAJES)

miércoles, 7 de noviembre de 2012

REFLEXIONES SOBRE EL DIA DEL EXPORTADOR


Por Verónica Godoy Gómez

Cada 9 de noviembre, se conmemora en nuestro país el ''Día del Exportador'', actividad económica, cuya diversidad repercute en el movimiento de nuestras divisas y en el flujo de nuestra balanza comercial, --a pesar de la crisis—que nuestros empresarios saben afrontar. No es un solo día para recordar que nuestras ventas al exterior ya han sobrepasado los  20 millones de dólares.

Recuerdo aquellos años en los que una reducida  porción de estudiantes de mi generación, nos decidíamos por el “comercio exterior”, -la denominación Negocios Internacionales no se usaba aun--, y el número de instituciones en cuyos claustros se impartían las teorías económicas, y el desarrollo de la oferta exportable nacional, era muy, pero muy reducida, sumándole a ello el descontento que tomaba nuestra decisión en nuestras tíos y tías que no veían con muy buenos ojos el rumbo de nuestro desarrollo profesional, incipiente y poco conocido en esa época. Hoy puedo decir que aquella  decisión marco mi rumbo profesional, me llevo a un mundo fascinante de negocios, de conocimiento, de experiencias, de intercambio cultural,  que creo, no hubiese alcanzado si  me hubiese dedicado a la biología, a las letras, o a la medicina, ni mucho menos dedicarles estas letras.

En la actualidad, los empresarios están interesados en prepararse académicamente en las ciencias de la exportación, inteligencia de mercados, preparación de oferta exportable, servicios de venta y post venta, todo ello enmarcado en una amplia gama de servicios de exportación, como el exporta fácil, la exportación a través de la web.


Con grandes amigos: Javier Tassara y Verónica Godoy
 Reconocimientos: 
El crecimiento del sector no hubiese sido  posible si no reconocemos la labor del Ministerio de Comercio Exterior y Turismo y la de la Comisión para la Promoción de las Exportaciones el Turismo (Promperú), que impulsan  una agenda a favor de la presencia de nuestros productos en el exterior, impulsadas con  desarrollo de marcas y promoción comercial, en  eventos  como  PERÚ MODA y PERU GITF SHOW que este año que han logrado obtener  ventas por más de USD 116 millones, las  nueve ediciones de EXPO PERÚ, con la participación activa de  637 empresas, registrando negocios que bordean los US$ 100 millones a través de 5.000 citas de negocios; sumado a ello  la preparación de plataformas electrónicas para adquisición de información como el Sistema Integrado de Comercio Exterior –SIICEX—que durante este año ha tenido un incremento de 60% de visitas, con una  Ventanilla Única de Comercio Exterior – VUCE, la facilitación del transporte terrestre a Brasil vía la Carretera Interoceánica, una marca nacional, actividades portuarias adecuadas,  los tratados de libre comercio –que nos ahorran la ubicación de mercados metas—hacen que nuestra actividad exportadora se simplifique cada día mas.

Tenemos una consigna ministerial ad hoc para nuestros días  “innovando para seguir triunfando”, metas  claras al 2,016 como: triplicar las exportaciones no tradicionales, y duplicar el número de  empresas exportadoras --que en la actividad son aproximadamente 7,000 y tienen una participación en el sector de un 40%, y trasladan más de 4 mil productos,  a 170 mercados y 2,000 compradores extranjeros.  Además de su esfuerzo y emprendimiento que impulsan el desarrollo del comercio exterior, contribuyendo al crecimiento del país, la generación de empleo y la lucha contra la pobreza. 

Cuentas Claras:
Si hablamos de cifras este año bordearemos los 34 mil millones de dólares en  exportaciones, creceremos un 27.3%  --a pesar de la crisis--. Este crecimiento es impulsado por la recuperación de los precios internacionales, la demanda externa así como por la consolidación de nuevos mercados de exportación. El porcentaje que representan las exportaciones de bienes del Producto Bruto Interno (PBI) sería de 23.4%, 2.3 puntos porcentuales por encima de la tasa registrada el año pasado (21.1%).

Hoy en día exportamos además de nuestros productos emblemáticos como los T-Shirts, harina, aceites y conservas de pescados, además de nuestros míticos minerales, productos como la carne cuy, nuestros granos kiwicha, quinua, resaltando además que las Naciones Unidas ha denominado el año 2013 como el  Año Internacional de la Quinua.  Es el momento oportuno para aprovechar la demanda, consolidar, diversificar y exportar.

El sector demanda acelerar la agenda agroexportadora. Que es el sector con más probabilidades de crecimiento, por eso, desde aquí invoco a nuestros futuros egresados, interesarse por este sector que se proyecta, se diversifica y que crea 119 puestos de trabajo por cada millón exportado, potencializando la distribución internacional del trabajo.

Preparémonos para enfrentar nuestras actividades profesionales con un conocimiento especializado en la materia, lo que nos permitirá  participar en eventos internacionales con productos calidad, y que el beneficio obtenido será el resultado de nuestra capacitación. 


lunes, 5 de noviembre de 2012

IMPORTANCIA LA POLITICA MONETARIA Y CAMBIARIA EN LOS NEGOCIOS INTERNACIONALES

POR: MIGUEL RAMIREZ PINEDA (*).
Hola Chicos. Como ya les había manifestado, en este BLOG, no solo encontraran los más interesantes artículos, sino que también contaré con el apoyo de extraordinarios Profesionales. En esta oportunidad contaremos con el invalorable apoyo de un Colega y gran AMIGO: MIGUEL RAMIREZ PINEDA (*), con respecto a un tema bastante interesante y necesario de esclarecer, dado el momento económico que vivimos. A continuación el desarrollo del tema.
La importancia que reviste el actual escenario internacional, máxime en el actual escenario internacional altamente volátil, reviste una importancia significativa cuando día a día observamos que en todo el mundo, existe amplitud de información basada en inversiones, mercados, así como de las bolsas de valores y productos en el mundo. La concentración se centra en el mercado de divisas (política monetaria) y a cómo se cotiza cada divisa en los distintos mercados mundiales (política cambiaria).
La implicancia que tiene un escenario y otro, lo podemos clasificar en dos (02) grupos:


SIN INTERVENCION DE AUTORIDADES MONETARIAS (BCR)


CON INTERVENCION DE AUTORIDADES MONETARIAS (BCR)


CARACTERÍSTICAS




APRECIACION




REVALUACIÓN

MENOR VALOR DE LA DIVISA EN EL MERCADO LOCAL o un mayor valor de la moneda local frente a una divisa (o requerir menos soles para comprar una divisa como por ejemplo un US$).





DEPRECIACION




DEVALUACIÓN

MAYOR VALOR DE LA DIVISA EN EL MERCADO LOCAL, o una pérdida del valor de la moneda local frente a una divisa (o requerir más soles para comprar un US$),






La repercusión en los negocios internacionales, hace que un país pueda ser más competitivo o menos competitivo que otro. Muy al margen de los factores que vinculan a la obtención de materias primas, mejoramiento de los sistemas productivos, incentivos de carácter tributario para elaborar bienes en determinadas zonas (ejemplo en Zonas Francas o Zonas Extraterritoriales), Costos en ahorros de energía eléctrica y derivados (petróleo, agua, y demás insumos), contar o no con Marina Mercante propia, también se cuenta con el aliado estratégico clave como es el tipo de cambio.
Esta repercusión permite actualmente a países como China, del cual mucho se habla, pero muy poco se conoce en la práctica real y objetiva de hacer negocios, en la permanente política china de devaluar el Yuan, para que pueda ser la fuerza motora real para inclinar la balanza a favor en una serie de productos que también son elaborados por muchos países asiáticos, tanto a nivel de Tigres Asiáticos (Hong Kong, Singapur, Taiwán y Singapur).
Una de ellas (Hong Kong) a pesar de pertenecer al status de RAE (Regiones Administrativas Especiales de China), actúan en forma independiente,  así como muchas mercancías de los famosos Tigres menores o Dragones Asiáticos (Malasia, Indonesia, Tailandia y Filipinas), muchas veces sucumben ante la permanente devaluación del Yuan Chino.
En el Perú, se ha optado por privilegiar el mercado local basada en un incremento súbito de las importaciones,  y en mantener una política monetaria y cambiaria en US$ y con una tendencia por la divisa a la revaluación, lo que conlleva a que las exportaciones tengan cierta sensibilidad en sus cotizaciones y florezcan sólidamente los COMMODITIES que han alcanzado precios record en el mundo, y el caso chino, que permanentemente devalúa el yuan, haciendo altamente competitivos sus productos en el mercado mundial, sean COMMODITIES (productos tradicionales) o productos no tradicionales.


DIVISAS O
MONEDAS DURAS
(HARD CURRENCY)


NO DIVISAS O
MONEDAS BLANDAS
(SOFT CURRENCY)


CARACTERÍSTICAS



LIBRE CONVERTIBILIDAD


NO TIENE LIBRE CONVERTIBILIDAD

TIENEN CONVERSIÓN EN TODOS LOS PAÍSES DEL MUNDO (DIVISAS), Y LIMITADOS (NO DIVISAS)




VALOR MUNDIAL
ACEPTADO



VALOR MUNDIAL
RESTRINGIDO

SE PAGA AL TIPO DE CAMBIO VIGENTE (DIVISAS) Y SI ES ACEPTADO SE PAGAN PRECIOS MUY POR DEBAJO (NO DIVISA)



En este caso qué le convendría a un empresario o a una persona que quiera incursionar con éxito en un negocio EXPORT-IMPORT:
  1. Analizar bien la tendencia de la moneda actualmente en el mercado. En el caso peruano hay tendencias por la REVALUACIÓN, lo que en la práctica favorece sólidamente importar. ¿La razón? Una muy simple. Se pueden obtener divisas a precios muy accesibles, tomando en cuenta que se invierten menos soles para adquirir un US$.
  2. En paralelo, buscar los países donde se opte por el modelo de DEVALUACION o DEPRECIACION, para así poder obtener el máximo provecho a nuestras Divisas a invertir, y por ende, adquirir mercancías en mayores unidades y en algunos casos incluso, invirtiendo menos divisas en montos (US$).

Esperemos que este primer artículo haya sido de su interés.  Hasta otra oportunidad.
(*) ASESOR-CONSULTOR DE NEGOCIOS INTERNACIONALES DE: MUNDO MYPE y del INSTITUTO PERUANO DE EXPORTADORES.